期貨交易系統的構建[程序化新手]

        如果你的交易系統是成功的，那么你將擁有一個可以絕對支持你、容易經營的高報酬事業。如何擁有一個成功的交易系統，這需要我們做好大量而細致的工作：

      一、掌握交易系統的定義及構建前提

    什么是交易系統？交易系統就是完整的交易規則體系。一套設計良好的交易系統是建立在實踐的基礎上的，它要求對投資決策的各個相關環節作出相應明確的規定，而且這種規定必須是客觀的、唯一的，不允許有任何不同的解釋。同時它也必須符合使用者的心理特征、投資對象的統計特征以及投資資金的風險特征。另外，不同的操作策略，交易系統也不盡相同。建立交易系統需要我們多年的各種交易實踐、艱苦的數理訓練、不倦的思考總結。交易系統的構建前提包括：了解自己的優勢和不足；要明確在市場所提供的各種機會中，將要去把握的機會有哪些；選擇這些機會的依據什么？陷阱又是什么？這機會屬于哪種交易策略等。這些問題的回答一定要誠實、細致，它將是你構筑交易系統最基本、最重要的素材。

　　二、了解交易系統所包含的環節

　　一套完整的交易系統應該包括如下環節：交易品種的選擇、運用何種分析方法確認入市交易時機、具體價位是多少、怎樣實現這筆交易、投入多少資金、入市后如何判斷走勢正常與否、出現什么樣的情況止損或止贏出局、對不可預料的意外事件防范措施是什么、如何處理自己的錯誤行為、系統無效時如何做等。

　　以上看似簡單的幾個環節，可是這其中的信號產生將凝聚著最高級的智慧，這些信號的產生工具是老手和新手的重要分界。很多人覺得這環節里面如何將止損點調到恰到好處的地方是交易系統中最困難的，但是當真正融入未來展望時，你將會發現每一步都是那么的艱難。根據本人的學習經驗，交易信號的產生不應該是單獨哪個工具提供的，比如K線、指標等，我們一定要多方面考慮才行。對于每個工具，要做到清楚的知道它們的作用何在、如何發揮它們的功用、以及如何完全發揮它們的效率為止。另外對于所有環節的運作，思路都要非常清晰，不得有任何的模棱兩可。

      三、掌握交易系統的驗證方法

　　系統檢驗的目的在于辨認過去對你來說似乎顯得最好的東西是否真的發揮最好。我們這樣做必須記住一點，在過去的假設檢驗中運行良好的系統并不必然在將來也會運行良好。對交易系統進行完整的檢驗至少包括如下幾點信息：

     1、所分析的年數：在考慮檢驗的時間長度時，必須有自己的主見。許多系統開發商僅檢驗10年的歷史數據。

　　2、所分析的交易次數：如果你的系統能夠產生足夠數量的歷史交易，那么我建議至少檢驗100次交易。檢驗越多越好。不過在檢驗中，當你發現數據并不十分支持你的系統時，你總會傾向于檢驗更少的交易。

　　3、最大浮虧額：這是交易系統各種因素中最重要的一點。浮虧過大顯然是一個很大的負面因素，因為它在交易系統還沒來得及表現為掙錢之前就讓你從期貨市場中過快退出了。因此檢驗那些最大損失的交易，你可以思考出一些造成浮虧的緣由。如果大部分虧損僅在一次交易中出現，這總比你經歷一連串損失要好。

　　4、最大連續損失次數：該變量更多的是一種心理因素。一個優秀的交易系統也可能連續好多次交易賠錢。沒有多少交易商可以在連續四次或者更多交易損失之后還能堅持他們的交易原則。所以要知道是否會出現連續十次或者更多次損失是很有必要的。

　　5、最大單筆損失額：該重要指標給出了一筆賠交易最大的損失額度。它允許你調整初始止損額度以對系統重新檢驗，來看所有賠錢的交易中平均損失額度是多少。

　　6、最大單筆盈利額：這個比最大單筆損失額還重要的。如果你的贏利僅僅靠一筆交易來獲得，那么你的系統很值得懷疑。

　　7、盈利交易百分比：很少有系統贏利交易占到65％以上，統計的交易次數越多，該比例越低。有些贏利交易次數只有30％的交易系統也可以是好的交易系統，有些贏利交易次數達到了80％的系統也可能是一個不好的交易系統。很明顯，即使贏利交易次數百分比很高，如果虧損交易平均虧損很大二贏利交易平均贏利很小，那么這很顯然是一個不好的系統。

　　8、交易平均盈利：該指標會告訴你假設的平均每筆交易會是什么樣的。你必須確認檢驗你的交易系統時，你在交易平均贏利里面扣除了摩擦損失和傭金。在評估交易平均贏利時，你還必須重點關注最大單筆贏利交易和最大單筆虧損交易。

　  四、如何讓交易系統發揮作用

　　在交易過程中，若想讓交易系統發揮作用，必須完全明白、信任、遵循、警惕、回避你所做的交易系統：

　　1、必須明白你的系統：這個系統必須是你自己發展出來的，這樣你才能明白每個環節的意義，才可以輕松承受不可避免的失敗，也不會被巨大的成績沖昏頭腦。

      2、必須信任你的系統：根據你的學習和交易經驗，根據你的歷史資料測試，你將會了解這個系統的可行性條件和成功概率，這會給你強烈的自信和勇氣，以后無論是繼續交易還是停止交易都將是自然而然的行為。

　　3、必須遵循你的系統：只要一如既往的遵循它，慢慢你將會發現交易的好壞之分不是虧損和盈利，而是你有沒有控制住風險。到了這一天你也將覺得交易其實并不是那么辛苦。如果隨著經驗和新知識的增長，想變更交易系統，這種變更必須在沒有建立頭寸的情況下才可以做出。

　　4、必須警惕你的系統：你所采用的交易系統結果越顯得好，你就越要保持警惕。這就如卡爾說的那樣：“我們在知識領域里所取得的任何收獲都在來自于對現存理論的質疑，而不是維護。”

　　5、必須回避你的系統：無論我們采取什么分析體系構成自己的交易系統，這個交易系統總是有失靈的情況發生。比如在當前這波金融風暴所引起的期貨市場暴跌中，所有的來源于市場供需關系的基本面分析、歷史各個著名的技術分析都無濟于事。這個時候你還是任用你以往的交易系統進行交易，結果必然導致失敗和虧損，因為市場環境已經變了，所以這個時候我們一定要回避原來的交易系統。

    五、交易系統的障礙是什么

　　無論你的交易系統有多么完美，在交易過程中，你使用交易系統從來都不會是一帆風順的，對此我們要有正確的認識和充分的思想準備，方能做到運用自如。

　　1、每套系統，每種方法，每個交易員都有虧損時期，而虧損是追隨系統的最大障礙。假如你無法忍受交易時無可避免的連串損失，那么你將會不斷更換系統，從而放棄了好的交易系統；

     2、沒有人可以知道系統未來是否還會獲利；

　　3、會獲利的系統常?？雌饋硐袷遣粫@利的系統；

　　4、 交易和追隨系統同樣受制于情緒的考驗；

　　5、不能總是想著改變它，在任何情況下都讓我們滿意的交易方法根本不存在。
     
     六、對交易系統的再思考

　　很多人都說自己的交易系統最好，放之四海而皆準，為此有些人不惜重金去購買?？墒悄阒浪灰椎氖袌鍪鞘裁磫?？他的交易系統是長線、中線還是短線？他的系統是在順勢、逆勢還是在盤整中操作？你本人的分析方法是定位技術分析還是基本分析？你的個性適合順勢交易、逆勢交易還是盤整交易？另外，因為市場有上升趨勢、下降趨勢和橫盤整理三個運行方向，單一的交易系統是無法適應這三種不同狀況的，而且不同的市場特性也不一樣，每種商品都有自己的信號模式，這世上根本沒有“放之四海而皆準”的交易系統。因此無論你是購買交易系統還是自己創建交易系統，都必須先做了解，并用自己的資料檢驗是否有效，然后才可以定奪。

　　七、汲取大師思想

      雖然我們很難有機會接觸到交易前輩，無法親身體會交易大師的思想，但是我們可以從他們的書中開闊自己的眼界、掌握必要的知識。目前，對開發和維護交易系統方面的優秀書籍有如下幾本：

　　《精明交易者》 考夫曼 著

　　《高級技術分析》 巴布科克 著

　　《完美的日內交易策略》 杰克.伯恩斯坦 著

　　《通向財務自由之路》 撒普 著

　　總之，在市場風險不可能根本回避的期貨市場中，利潤即是對所承受風險的回報。如何在風險最小前提下追求利潤最大化，這就是交易系統的實質。因此唯有構筑交易系統，方能更好的實現成功交易。