您現在的位置:程序化交易>> 期貨公式>> 交易開拓者(TB)>> 開拓者公式>>正文內容

協整理論在期指套利中的運用及策略源碼[開拓者公式]

  • 咨詢內容:



    目前大家都是用滬50ETF和深100ETF組合模擬現貨指數,用基差做期限套利,隨著套利人群的增多,基差逐漸變

    小,不足以覆蓋成本,所以機會很少,為此,需要修正基差。

    計量經濟學中有個協整理論,今天拋磚引玉,和大家一起探討。

    不同市場上的同質或相似商品的價格存在長期均衡關系,當價格偏離均衡時,由于套利交易的存在,偏離會迅速

    回到均衡。在一定的門限值以外,二者服從協整關系,在門限值以內,二者沒有協整關系,這種關系稱為門限協

    整。
    用滬50ETF和深100ETF組合模擬的現貨指數,和HS300指數確實存在長期的均衡關系,但很可惜,模擬的現貨指數

    和期貨指數不具備長期的均衡關系,因為隨時間推移,他們之間的價差會逼近0,那么,就無意義了嗎?

    一個期指合約的存續期大約25天,如果從合約剛誕生,在極小的周期上,如10秒級別,在一定的存續期內,是存

    在這種協整關系的。并且這種機會出現的頻率遠高于正常的期限基差,這樣就可以套利了。



    程序源碼如下:

    Params
        Numeric AjustmentRatio(804507);                  // 協整系數
        Numeric AjustmentLength(2000);                  // 協整周期
            Numeric Weight1(1);                             // 現貨權重
            Numeric Weight2(1);
            Numeric Band(1.25);                                //目標價差曲線開倉上下限
            Numeric Lots(1);                                //每次開倉手數
       
    Vars
           
            NumericSeries St;                                //指數自然對數變換曲線
            NumericSeries St1;                               // 目標價差曲線
            Numeric MinPoint;                               // 最小變動單位
            Bool SellEntrysignal(False);                    // 正向套利信號
            Bool BuyEntrysignal(False);                     // 反向套利信號
        Bool SellExitsignal(False);                     // 正向套利出場信號
            Bool BuyExitsignal(False);                      // 反向套利出場信號
        Numeric myEntryPrice;
    Begin

         St=10000*ln(Data0.close*ContractUnit)-AjustmentRatio*ln((Data1.close*Weight1+Data2.close*Weight2)/(Weight1+Weight2))/100;
         st1=(st-XAverage(st,AjustmentLength))/StandardDev(st,AjustmentLength,0);
         PlotNumeric("St1",St1);
         PlotNumeric("零軸",0);
         PlotNumeric("正向",Band);
         PlotNumeric("反向",(-1)*Band);
         MinPoint=MinMove*PriceScale;
             
             SellEntrysignal=st1[1]>Band;
             If (SellEntrysignal)                                 // 正向套利,期指開空單,買入現貨

        {
                                                                   // 開倉價格取開盤價加上一個單位滑點,這樣能更接近真實情況,并能盡量保證成交
                myEntryPrice = Open-MinPoint;
                            Sellshort(Lots,myEntryPrice);                                                               
            }
           
             BuyEntrysignal=st1[1]<(-1)*Band;
             If (BuyEntrysignal)                                      // 反向套利,期指開多單,賣出現貨

        {

                                                            // 開倉價格取開盤價加上一個單位滑點,這樣能更接近真實情況,并能盡量保證成交
                myEntryPrice = Open+MinPoint;
                            Buy(Lots,myEntryPrice);

            }  
           
               SellExitsignal=CrossUnder(st1[1],0);
           if( SellExitsignal && MarketPosition == -1 )    // 正向套利平倉,期指空單平,賣出現貨

        {

                                                          // 開倉價格取開盤價加上一個單位滑點,這樣能更接近真實情況,并能盡量保證成交
                myEntryPrice = Open+MinPoint;
                            BuyToCover(Lots,myEntryPrice);
                           
            }

             BuyExitsignal=CrossOver(st1[1],0);
             
         if (BuyExitsignal && marketposition==1)             // 反向套利平倉,期指多單平,買入現貨
    {

                                                                                                                    // 開倉價格取開盤價加上一個單位滑點,這樣能更接近真實情況,并能盡量保證成交

                myEntryPrice = Open-MinPoint;

                            Sell(Lots,myEntryPrice);
                           
            }


      
    End




    理論上年收益100%以上。

 

有思路,想編寫各種指標公式,程序化交易模型,選股公式,預警公式的朋友

可聯系技術人員 QQ: 262069696  點擊在線交流進行 有償 編寫!不貴!點擊查看價格!

 


【字體: 】【打印文章】【查看評論

相關文章

    沒有相關內容
  主站蜘蛛池模板: 91呻吟丰满娇喘国产区| 亚洲av永久无码精品三区在线4| 色偷偷亚洲男人天堂| 日日躁夜夜躁狠狠天天| 夭天干天天做天天免费看| 国产不卡视频在线播放| 777奇米影视视频在线播放| 国模无码一区二区三区不卡| www国色天香| 成人福利小视频| 久久亚洲成a人片| 最近最新2019中文字幕高清| 亚洲欧美日韩一区在线观看| 狠狠躁天天躁无码中文字幕图| 午夜视频在线免费| 西西人体444rt高清大胆| 国产日本一区二区三区| 香蕉在线精品一区二区| 在打烊后仅剩两人接档泡面番| jizz中国免费| 小蝌蚪视频网站| 中国jizz日本| 成年私人影院免费视频网站| 久久久久亚洲精品中文字幕| 日韩中文精品亚洲第三区| 亚洲AV无码乱码在线观看性色| 欧美变态老妇重口与另类| 亚洲日本中文字幕天天更新| 欲乱美女诗涵番外5| 亚洲综合色一区| 99热这里有精品| 尤物在线视频观看| 中文字幕人成乱码熟女| 日产国产欧美韩国在线| 久久午夜无码鲁丝片午夜精品| 日韩欧美在线视频| 亚洲AV无一区二区三区久久| 欧美一级在线看| 亚洲伊人久久精品影院| 欧美成人综合在线| 亚洲成a人片毛片在线|